Sektör analizi, bir endüstrinin rekabet dinamiklerini anlamak için işletmeler ve analistler tarafından kullanılan bir pazar değerlendirme aracıdır. Bir endüstride neler olup bittiğini anlamalarına yardımcı olur, örneğin, arz-talep istatistikleri Arz Yasası Arz yasası, diğer her şeyin sabit olduğunu varsayarsak, malların fiyatında bir artış olduğunu iddia eden ekonomide temel bir ilkedir. tedarikinde karşılık gelen doğrudan bir artışa sahip olacaktır. Arz yasası, üreticinin bir malın fiyatı yükseldiğinde veya düştüğünde davranışını gösterir. , sektördeki rekabet derecesi, rekabet durumu Doğal Tekel Doğal tekel, büyüklüğü nedeniyle tek bir satıcının çıktı sağlayabildiği bir pazardır.Doğal bir tekelci, piyasada faaliyet gösteren birden fazla firma olsaydı olacağından daha düşük bir maliyetle piyasa için çıktının tamamını üretebilir. Doğal bir tekel, bir firma üretim sürecinde kapsamlı ölçek ekonomisine sahip olduğunda ortaya çıkar. endüstrinin diğer gelişmekte olan endüstrilerle, teknolojik değişiklikleri dikkate alarak endüstrinin gelecekteki beklentileri, sektördeki kredi sistemi ve dış faktörlerin etkisi Sistemik Risk Sistemik risk, bir şirketin çökmesi veya başarısızlığı ile ilişkili risk olarak tanımlanabilir. , endüstri, finans kurumu veya bütün bir ekonomi. Bu, bir finansal sistemin büyük bir başarısızlığı riskidir; bu nedenle, sermaye sağlayıcıları, sermaye kullanıcılarının sektördeki güvenini kaybettiğinde bir kriz ortaya çıkar.Doğal bir tekel, bir firma üretim sürecinde kapsamlı ölçek ekonomisine sahip olduğunda ortaya çıkar. endüstrinin diğer gelişen endüstrilerle, teknolojik değişiklikleri dikkate alarak endüstrinin gelecekteki beklentileri, sektördeki kredi sistemi ve dış faktörlerin etkisi Sistemik Risk Sistemik risk, bir şirketin çökmesi veya başarısızlığı ile ilişkili risk olarak tanımlanabilir. , endüstri, finans kurumu veya bütün bir ekonomi. Bu, bir finansal sistemin büyük bir başarısızlığı riskidir; bu nedenle, sermaye sağlayıcıları, sermaye kullanıcılarının sektördeki güvenini kaybettiğinde bir kriz ortaya çıkar.Doğal bir tekel, bir firma üretim sürecinde kapsamlı ölçek ekonomisine sahip olduğunda ortaya çıkar. endüstrinin diğer gelişmekte olan endüstrilerle, teknolojik değişiklikleri dikkate alarak endüstrinin gelecekteki beklentileri, sektördeki kredi sistemi ve dış faktörlerin etkisi Sistemik Risk Sistemik risk, bir şirketin çökmesi veya başarısızlığı ile ilişkili risk olarak tanımlanabilir. , endüstri, finans kurumu veya bütün bir ekonomi. Bu, bir finansal sistemin büyük bir başarısızlığı riskidir; bu nedenle, sermaye sağlayıcıları, sermaye kullanıcılarının sektördeki güvenini kaybettiğinde bir kriz ortaya çıkar.ve dış faktörlerin etkisi Sistemik Risk Sistemik risk, bir şirketin, endüstrinin, finans kuruluşunun veya tüm ekonominin çökmesi veya başarısızlığı ile ilişkili risk olarak tanımlanabilir. Bu, bir finansal sistemin büyük bir başarısızlığı riskidir; bu nedenle, sermaye sağlayıcıları, sermaye kullanıcılarının sektördeki güvenini kaybettiğinde bir kriz ortaya çıkar.ve dış faktörlerin etkisi Sistemik Risk Sistemik risk, bir şirketin, endüstrinin, finans kuruluşunun veya tüm ekonominin çökmesi veya başarısızlığı ile ilişkili risk olarak tanımlanabilir. Bu, bir finansal sistemin büyük bir başarısızlığı riskidir; bu nedenle, sermaye sağlayıcıları, sermaye kullanıcılarının sektördeki güvenini kaybettiğinde bir kriz ortaya çıkar.
Bir girişimci veya bir şirket için endüstri analizi, bir şirketin sektördeki diğer katılımcılara göre konumunu anlamaya yardımcı olan bir yöntemdir. Önlerine çıkan fırsatları ve tehditleri belirlemelerine yardımcı olur ve onlara endüstrinin şimdiki ve gelecekteki senaryosu hakkında güçlü bir fikir verir. Bu sürekli değişen iş ortamında hayatta kalmanın anahtarı, kendinizle sektördeki rakipleriniz arasındaki farkları anlamak ve bunu tam avantajınız için kullanmaktır.
Finansın Kurumsal ve İş Stratejisi Kursu'nda daha fazla bilgi edinin.
Endüstri analizi türleri
Endüstri analizi yapmak için yaygın olarak kullanılan ve önemli üç yöntem vardır. Üç yöntem şunlardır:
- Rekabetçi Kuvvetler Modeli (Porter'in 5 Kuvvet) Rekabetçi Kuvvetler Modeli Rekabetçi kuvvetler modeli, bir endüstrideki rekabet edebilirliği analiz etmek için stratejik analizde kullanılan önemli bir araçtır. Bu model daha yaygın
- Geniş Faktör Analizi (PEST Analizi) Geniş Faktör Analizi Geniş Faktör Analizi, dört makro-çevresel faktörü değerlendirir ve özetler: politik, ekonomik, sosyo-demografik ve teknolojik.
- SWOT Analizi SWOT Analizi Bir şirketin iç ve dış ortamlarını incelemek için bir SWOT analizi kullanılır ve bir şirketin stratejik planlama sürecinin bir parçasıdır. Ek olarak, bir
# 1 Rekabetçi Kuvvetler Modeli (Porter'in 5 Kuvveti)
Porter'ın 5 Kuvvet Rekabetçi Kuvvet Modeli olarak bilinen endüstri analizi için şimdiye kadar geliştirilmiş en ünlü modellerden biri Rekabetçi kuvvetler modeli, bir endüstrideki rekabet gücünü analiz etmek için stratejik analizde kullanılan önemli bir araçtır. Bu model daha yaygın olarak, Michael Porter tarafından 1980 tarihli "Rekabetçi Strateji: Endüstrileri ve Rakipleri Analiz Etme Teknikleri" adlı kitabında tanıtıldı.
Porter'a göre, beş kuvvetin analizi, endüstri hakkında doğru bir izlenim veriyor ve analizi kolaylaştırıyor. Kurumsal ve İş Stratejisi kursumuzda, bu beş gücü ve tamamlayıcı mal / hizmet sağlayıcıların ek bir kuvvetini ele alıyoruz.
Yukarıdaki görüntü, Finans Kurumsal ve İş Stratejisi Kursu'nun bir bölümünden alınmıştır.
1. Sektördeki rekabetin yoğunluğu
Sektördeki katılımcı sayısı ve ilgili pazar payları, endüstrinin rekabet gücünün doğrudan bir temsilidir. Bunlar, yukarıda belirtilen tüm faktörlerden doğrudan etkilenir. Ürünlerde farklılaşma eksikliği, rekabetin yoğunluğunu artırma eğilimindedir. Yüksek sabit kıymetler, devlet kısıtlamaları, işçi sendikaları vb. Gibi yüksek çıkış maliyetleri de rakiplerin savaşı biraz daha zorlaştırmasına neden olur.
2. Potansiyel giriş yapanların tehdidi
Bu, yeni firmaların belirli bir sektörün pazarına girme kolaylığını gösterir. Bir sektöre girmek kolaysa, şirketler sürekli olarak yeni rakipler riskiyle karşı karşıyadır. Giriş zorsa, hangi şirket çok az rekabet avantajına sahipse Rekabet Avantajı Rekabet avantajı, bir şirketin rakiplerinden daha iyi performans göstermesini sağlayan bir özelliktir. Rekabet avantajları, bir şirketin faydalarını daha uzun bir süre elde etmesini sağlar. Ayrıca, zor giriş koşulları altında şirketler sürekli bir rakiplerle karşı karşıyadır.
3. Tedarikçilerin pazarlık gücü
Bu, tedarikçilerin pazarlık gücünü ifade eder Tedarikçilerin Pazarlık Gücü Porter'ın Beş Kuvvet Sanayi Analizi Çerçevesindeki güçlerden biri olan Tedarikçilerin Pazarlık Gücü, pazarlık gücünün ayna görüntüsüdür. Sektör az sayıda tedarikçiye güveniyorsa, önemli miktarda pazarlık gücüne sahiptirler. Bu özellikle küçük işletmeleri etkileyebilir çünkü nihai ürünün kalitesini ve fiyatını doğrudan etkiler.
4. Alıcıların pazarlık gücü
Pazarlık gücü müşterilerde olduğunda tam tersi olur. Tüketiciler / alıcılar pazar gücünden yararlanırlarsa, daha düşük fiyatlar, daha iyi kalite veya ek hizmetler ve indirimler için pazarlık yapabilirler. Bu, daha fazla rakibi olan, ancak sektörün satışlarının büyük bir kısmını oluşturan tek bir alıcının olduğu bir sektörde geçerlidir.
5. İkame mal / hizmet tehdidi
Endüstri her zaman benzer bir ikame ürün üreten başka bir endüstri ile rekabet etmektedir. Dolayısıyla, bir sektördeki tüm firmaların diğer sektörlerden potansiyel rakipleri vardır. Bu, fahiş fiyatlar talep edemedikleri için karlılıklarını olumsuz etkiler. İkameler iki şekilde olabilir - aynı işleve / kaliteye sahip ancak daha düşük fiyatlı ürünler veya aynı fiyata ancak daha iyi kalitede veya daha fazla fayda sağlayan ürünler.
# 2 Geniş Faktör Analizi (PEST Analizi)
Geniş Faktör Analizi Geniş Faktör Analizi Geniş Faktör Analizi, dört makro-çevresel faktörü değerlendirir ve özetler: politik, ekonomik, sosyo-demografik ve teknolojik. , aynı zamanda PEST Analizi olarak da anılan, Politik, Ekonomik, Sosyal ve Teknolojik anlamına gelir. PEST analizi, dış ortamı analiz etmek için yararlı bir çerçevedir.
Yukarıdaki görüntü, Finans Kurumsal ve İş Stratejisi Kursu'nun bir bölümünden alınmıştır.
PEST'i bir endüstri analizi biçimi olarak kullanmak için, bir analist modelin 4 bileşeninin her birini analiz edecektir. Bu bileşenler şunları içerir:
1. Siyasi
Bir sektörü etkileyen politik faktörler; vergiler, çevre düzenlemeleri, tarifeler, ticaret politikaları, iş kanunları, iş yapma kolaylığı ve genel politik istikrar gibi şeylerle ilgili belirli politikaları ve düzenlemeleri içerir.
2. Ekonomik
Etkisi olan ekonomik güçler arasında enflasyon, döviz kurları (FX), faiz oranları, GSYİH büyüme oranları, sermaye piyasalarındaki koşullar (sermayeye erişim yeteneği) vb.
3. Sosyal
Bir endüstri üzerindeki sosyal etki, insanlar arasındaki eğilimleri ifade eder ve nüfus artışı, demografi (yaş, cinsiyet, vb.) Ve sağlık, moda ve sosyal hareketler gibi davranış eğilimleri gibi şeyleri içerir.
4. Teknolojik
PEST analizinin teknolojik yönü, bir işletmenin çalışma şeklini ve insanların hayatlarını yaşama şekillerini (örneğin internetin gelişi) değiştiren gelişmeler ve gelişmeler gibi faktörleri içerir.
# 3 SWOT Analizi
SWOT Analizi SWOT Analizi Bir şirketin iç ve dış ortamlarını incelemek için bir SWOT analizi kullanılır ve bir şirketin stratejik planlama sürecinin bir parçasıdır. Ayrıca, Güçlü Yönler, Zayıf Yönler, Fırsatlar ve Tehditler anlamına gelir. Çeşitli endüstri güçlerini özetlemenin ve söz konusu işletme için etkilerini belirlemenin harika bir yolu olabilir.
Yukarıdaki görüntü, Finans Kurumsal ve İş Stratejisi Kursu'nun bir bölümünden alınmıştır. SWOT analizi yapma hakkında daha fazla bilgi edinmek için göz atın.
1. Dahili
Zaten var olan ve mevcut duruma katkıda bulunan ve var olmaya devam edebilecek iç faktörler .
2. Harici
Dış faktörler genellikle koşullu olaylardır. Bunların önemini, gerçekleşme olasılığına ve şirket üzerindeki potansiyel etkilerine göre değerlendirin. Ayrıca, yönetimin fırsattan yararlanma / tehditten kaçınma niyetine ve yeteneğine sahip olup olmadığını değerlendirin.
Sanayi Analizinin Önemi
Pazar değerlendirmesinin bir biçimi olarak endüstri analizi çok önemlidir çünkü bir işletmenin pazar koşullarını anlamasına yardımcı olur. Talep ve arzı ve dolayısıyla işletmenin finansal getirilerini tahmin etmelerine yardımcı olur. Sektörün rekabet gücünü ve sektöre giriş ve çıkışla ilgili maliyetleri gösterir. Küçük bir işletme planlarken çok önemlidir. Analiz, bir endüstrinin şu anda hangi aşamada olduğunu belirlemeye yardımcı olur; Hala büyüyor mu ve fayda sağlayacak alan var mı, yoksa doygunluk noktasına mı ulaştı?
Sektörle ilgili çok detaylı bir çalışma ile girişimciler sektörün operasyonları üzerinde güçlü bir konuma sahip olabilir ve kullanılmayan fırsatları keşfedebilirler. Sektör analizinin biraz öznel olduğunu ve her zaman başarıyı garanti etmediğini anlamak da önemlidir. Verilerin yanlış yorumlanması, girişimcileri yanlış bir yola veya yanlış kararlar almaya yönlendirebilir. Bu nedenle, verileri dikkatlice toplamak önemli hale gelir.
Ek kaynaklar
Tüm iş değerlemelerinin çok önemli bir parçası olan endüstri analizi Finans kılavuzunu okuduğunuz için teşekkür ederiz. Bir finansal analist olarak becerilerinizi geliştirmeye devam etmek için bu ek Finans kaynakları değerli olacaktır:
- Başlıca Değerleme Yöntemleri Değerleme Yöntemleri Bir şirketi süregiden bir işletme olarak değerlendirirken kullanılan üç ana değerleme yöntemi vardır: DCF analizi, karşılaştırılabilir şirketler ve emsal işlemler. Bu değerleme yöntemleri yatırım bankacılığı, öz sermaye araştırması, özel sermaye, kurumsal gelişim, birleşme ve devralmalar, kaldıraçlı satın almalar ve finansmanda kullanılmaktadır.
- İş Yaşam Döngüsü İş Döngüsü Bir iş döngüsü, Gayri Safi Yurtiçi Hasılada (GSYİH) uzun vadeli doğal büyüme oranı etrafında dalgalanmalar döngüsüdür. Bir ekonominin zaman içinde yaşadığı ekonomik faaliyetteki genişleme ve daralmayı açıklar.
- DCF Modelleme Kılavuzu DCF Model Eğitimi Ücretsiz Kılavuz Bir DCF modeli, bir işletmeye değer vermek için kullanılan belirli bir finansal model türüdür. Model, bir şirketin kaldıraçsız serbest nakit akışının bir tahminidir.
- Stratejik Analiz Kılavuzları Strateji Kurumsal ve iş stratejisi kılavuzları. İş ve kurumsal strateji hakkındaki tüm Finans makalelerini ve kaynaklarını, finansal analistlerin finansal modelleme ve analizlerine dahil etmeleri için önemli kavramları okuyun. İlk hamle avantajı, Porter'ın 5 Kuvvet, SWOT, rekabet avantajı, tedarikçilerin pazarlık gücü