Kısıtlanmış hisse senedi, hissedarlardan önce yerine getirilmesi gereken koşullara tabi olan bir kişiye hisse senedi verilmesi anlamına gelir Hissedarlar Özsermaye Hissedarlar Özsermaye (Hissedarlar Özsermaye olarak da bilinir), bir şirketin bilançosunda, hisse sermayesi artı birikmiş kazançlardan oluşan bir hesaptır. . Ayrıca, varlıkların kalıntı değerini eksi yükümlülükleri temsil eder. Orijinal muhasebe denklemini yeniden düzenleyerek, Hissedarlar Özkaynağı = Varlıklar - Borçlar, hisse senedini devretme veya satma hakkını kullanabilir. Genellikle kurumsal yetkililere verilir Kurumsal Yapı Kurumsal yapı, bir şirket içindeki farklı departmanların veya iş birimlerinin organizasyonunu ifade eder. Bir şirketin hedeflerine ve direktörler ve üst düzey yöneticiler gibi sektöre bağlı olarak.Koşullardan bazıları, belirli bir süre boyunca devam eden istihdamı içerebilir, hisse başına kazanç Hisse Başına Kazanç (EPS) Hisse başına kazanç (EPS), şirketin kârındaki ortak hissedarın payını belirlemek için kullanılan temel bir ölçüttür. EPS, her bir ortak hissenin kar hedeflerini veya önceden kararlaştırılmış diğer finansal performans hedeflerini ölçer. Koşullar, hibe alan kişiye önceden verilmiş olan hisse senedini satma veya devretme hakkından ziyade hisse senedinin verilmesi için geçerli olabilir.Koşullar, hibe alan kişiye zaten verilmiş olan hisse senedini satma veya devretme hakkından ziyade hisse senedinin verilmesi için geçerli olabilir.Koşullar, hibe alan kişiye önceden verilmiş olan hisse senedini satma veya devretme hakkından ziyade hisse senedinin verilmesi için geçerli olabilir.
Alıcı-satıcı ilişkisinde kısıtlı hisse senetleri
Kısıtlanmış hisse senetleri değerlendirmenin bir parçası olarak kullanılabilir. Değerlendirme "Bedel" terimi, İngiliz hukukunda bir taahhüdün yerine getirilmesi karşılığında ödenen fiyatı ifade eden bir kavramdır. Temel özelliği, taahhüt verenin değerli olan bir şey için bir söz vermesi ve vaat edenin değişimde değerli bir şey vermesi gerektiğidir. Basit bir ifadeyle, bir tarafın diğerine vaat ettiği değerli herhangi bir şey, değerlendirme olarak görülebilir. alıcı ve satıcı arasında. Bir işletmenin alıcısı, belirli satış sonrası işlem gereksinimlerini karşılamaları halinde, şirketteki satıcıya kısıtlı hisse senedi verebilir.
Yumuşak bir geçiş
Gerekliliklerden biri, satıcı tarafındaki yönetim ekibinin kararlaştırılan bir süre boyunca işte kalmasını sağlamayı içerebilir. Bu, alıcı tarafındaki yeni yönetim ekibinin yeni işe kolaylıkla uyum sağlamasına yardımcı olur. Yöneticilerden herhangi biri kararlaştırılan süreden önce ayrılırsa, alıcı kısıtlı hisse senedi verme işlemini iptal edebilir.
Rekabet etmeme anlaşmasını zorunlu kılın
Alıcı, rekabete aykırı bir sözleşmeyi yürürlüğe koymanın bir yolu olarak yönetim ekibine sınırlı hisse senedi de verebilir. Talep Dışı Sözleşme Bir talep etmeme sözleşmesi, bir bireyin (genellikle eski bir çalışan) çalışanları veya müşterileri daha sonra talep etmesini kısıtlayan bir sözleşmedir. Yeni alıcı, satıcının işi satın aldıktan sonra, alıcıyla doğrudan veya dolaylı olarak rekabet eden aynı iş modeline girmeyeceğine dair güvence ister. Kısıtlı stok, üzerinde anlaşmaya varılan bir sürenin sona ermesinden sonra devredilebilir hale gelir.
Birimler ve Ödüller
Kısıtlanmış stok birimleri ve sınırlı hisse ödülleri, çalışanlar için en popüler hisse senedi bonus yapılarından ikisidir. İşte iki hisse senedi varyasyonunun birbiriyle nasıl karşılaştırılacağına dair bir açıklama.
Kısıtlanmış stok birimi
Kısıtlı bir hisse senedi birimi, bir çalışana işveren şirkette belirli sayıda hisse verme vaadini ifade eder. Hisse senetleri bir hakediş programına göre ihraç edilir ve çalışanın hisselerin tüm haklarını alabilmesi için işverenle belirli bir süre çalışmaya devam etmesi gerekir.
Bazen, üst düzey yöneticiler için sınırlı stok, bireysel veya kurumsal düzeyde performans hedeflerine bağlanabilir. Çalışan, fiili hisse senedini almak yerine hissenin toplam değerine eşit nakit alma seçeneğine sahip olabilir. Ayrıca, bu tür hisselerin sahipleri tipik olarak oy hakkına sahip değildir.
Kısıtlanmış hisse senedi ödülü
Kısıtlanmış hisse senedi ödülleri, sınırlı stok birimleriyle pek çok benzerliği paylaşır. Şirketler bu ödülleri, çalışanlarına düzenli ücretlerine ek olarak şirket hissesi vermek için kullanır. Kısıtlı hisse senedi ödüllerini kısıtlı hisse senedi birimlerinden ayıran özelliklerden biri, eski ödülün verildiği anda oy hakkı ile birlikte gelmesidir.
Ancak, kısıtlı stok birimlerinin aksine, çalışan sınırlı hisse senedi ödüllerini nakit olarak kullanamaz.
Kısıtlanmış hisse senedi ve hisse senedi seçenekleri
Çalışanlar genellikle aşağıdakiler dahil çeşitli nedenlerle hisse senedi opsiyonları yerine sınırlı hisse senedi sahibi olmayı tercih eder:
Motive edici araç
Çalışanlar, kısıtlanmış hisse senedi ile ödüllendirildiklerinde şirketin sahipleri gibi davranmaya ve düşünmeye motive olurlar. Zira kısıtlı hisse senedi verildiğinde, çalışan otomatik olarak şirketin bir parçası haline gelir ve özel ve yıllık genel kurul toplantılarında oy kullanma hakkına sahiptir. Umarım bu, çalışanları şirketin genel kurumsal hedeflerine ulaşmaya daha fazla odaklanmaya motive eder.
Buna karşılık, hisse senedi opsiyonlarına sahip olmak, çalışanları şirketin büyümesine yardımcı olacak uzun vadeli kazançlara odaklanmak yerine, kısa vadeli kazançlar için hisse senedi fiyatını artırabilecek kısa vadeli faaliyetlere odaklanma eğilimindedir.
Hisse senedi opsiyonları kolayca değersiz hale gelebilir
Hisse senedi opsiyonları, sınırlı hisse senedi ödüllerine kıyasla yüksek bir değersiz olma olasılığı ile birlikte gelir. Hisse senedi fiyatı opsiyon kullanım fiyatının altında kalırsa veya altında kalırsa, opsiyon sahibi opsiyonu karlı bir şekilde kullanamayacağından opsiyon esasen değersizdir. Bu, hisse senedi fiyat hareketlerinden bağımsız olarak bazı içsel değerleri koruyan sınırlı hisse senetlerinin aksine.
Vergilendirme
Kısıtlanmış hisse senedi, vergilendirme açısından brüt gelir olarak kabul edilir. Ayrıca bu gelir hisse senetlerinin devredildiği tarihte muhasebeleştirilir. Devir tarihi, hisse senedinin hibe alan tarafından devredilebileceği veya satılabileceği tarihtir.
Bir çalışan, hak kazandığı dönem boyunca hissenin toplam değeri üzerinden gelir vergisi öder. Çalışan ayrıca satıldığında hisse senedinin değerindeki herhangi bir kazanç üzerinden sermaye kazancı vergisi öder. Bir çalışanın vergi amacıyla beyan etmesi gereken kısıtlanmış hisse senedi miktarı, hisse senedinin gerçeğe uygun piyasa değeri eksi orijinal kullanım fiyatıdır.
Kısıtlanmış hisse senedi sahibi, ödenmesi gereken gelir vergisi tutarını hesaplamak için hak ediş tarihi fiyatı yerine fiyatı verilme tarihinde kullanmasına izin veren bir Bölüm 83-B seçimi uygulayabilir. Bu, verginin devretme tarihinden önce ödenmesini gerektirir, ancak hisse senedi daha düşük bir fiyattan verilirse vergi yükümlülüğü miktarını en aza indirmeye yardımcı olur. Ancak, bu önlemi almak risklidir, çünkü kısıtlanmış hisse senedi hiçbir zaman kazanmazsa, önceden ödenmiş olan vergiler iade edilemez.
İlgili okumalar
Finans, Finansal Modelleme ve Değerleme Analisti (FMVA) ™ FMVA® Sertifikasyonunu sunar Kariyerlerini bir sonraki seviyeye taşımak isteyenler için Amazon, JP Morgan ve Ferrari gibi şirketlerde çalışan 350.600'den fazla öğrenciye katılın. Öğrenmeye ve kariyerinizi ilerletmeye devam etmek için aşağıdaki Finans kaynakları yardımcı olacaktır:
- Cliff Vesting Cliff Vesting Cliff yetkilendirme, çalışanların belirli bir tarihte firmasının nitelikli emeklilik planlarından tam olarak yararlanmaya hak kazandığı bir süreçtir.
- Çalışan Hisse Sahipliği Planı (ESOP) Çalışan Hisse Sahipliği Planı (ESOP) Çalışan Hisse Sahipliği Planı (ESOP), çalışanlara şirkette bir mülkiyet payı veren bir çalışan fayda planını ifade eder. İşveren, şirket hisselerinin bir yüzdesini, uygun niteliklere sahip her çalışana peşin maliyet olmaksızın tahsis eder. Hisselerin dağıtımı, çalışanın ücret skalasına,
- Ücretlendirme Ücretlendirme Ücret, bir bireyin veya çalışanın hizmetleri veya bir kuruluş veya şirket için yaptıkları iş için ödeme olarak aldığı herhangi bir tazminat veya ödemedir. Bir çalışanın aldığı temel maaşı ve çalışmaları sırasında tahakkuk eden diğer ödeme türlerini içerir.
- Hisse Bazlı Tazminat Stok Bazlı Tazminat Hisse Bazlı Tazminat (Hisse Bazlı Tazminat veya Öz Sermaye Tazminatı olarak da adlandırılır), işteki mülkiyet payları olan bir şirketin çalışanlarına ve yöneticilerine ödeme yapmanın bir yoludur. Genellikle çalışanları normal nakit temelli ücretlerinin ötesinde motive etmek ve çıkarlarını şirketin çıkarlarıyla uyumlu hale getirmek için kullanılır.