Riskten korunma düzenlemesi, amacı gelecekteki risklerin seviyesini düşürmek olan bir yatırımı ifade eder. Risk ve Getiri Yatırımda, risk ve getiri birbiriyle yakından ilişkilidir. Yatırımın artan potansiyel getirisi genellikle artan riskle el ele gider. Farklı risk türleri arasında projeye özgü risk, sektöre özgü risk, rekabetçi risk, uluslararası risk ve piyasa riski bulunur. bir varlığın ters bir fiyat hareketi olması durumunda. Riskten korunma, bir yatırımdan kaynaklanan kayıplara karşı koruma sağlamak için bir tür sigorta kapsamı sağlar. Tipik olarak, bir finansal araç kullanarak bir portföyün korunmasından oluşur. Menkul Kıymetler Satılabilir menkul kıymetler, hisse senetleri veya halka açık bir şirketin borçlanma senetleri için ihraç edilen kısıtlanmamış kısa vadeli finansal araçlardır.İhraç eden şirket, bu enstrümanları, ticari faaliyetleri ve genişlemeyi daha fazla finanse etmek için fon toplamak amacıyla yaratır. başka bir yatırımın riskini dengelemek için yatırım.
Başarılı Bir Riskten Korunma Düzenlemesi Ne İçerir
Riskten korunma, riskleri tamamen ortadan kaldırmasa da, kayıpları başarıyla azaltabilir. Riskten korunma etkili bir şekilde çalışırsa, yatırımcının karı korunacak veya zararları en azından kısmen azaltılacaktır.
Türev Ürünler Riskten Korunma Düzenlemesi
Portföy yöneticileri ve diğer yatırımcılar bazen diğer varlıkları korumak için türevler olarak bilinen finansal araçları kullanmayı tercih ederler. Araçlar, koşullu talepler veya ileriye dönük talepler olabilir. Koşullu talepler, opsiyon sözleşmelerini ve vadeli işlem sözleşmelerini içerir.
Opsiyon Sözleşmeleri
Opsiyonlar, yatırımcılara işlem fiyatı olarak bilinen belirli bir fiyata menkul kıymetleri satın alma (alım opsiyonlu) veya satma (satma opsiyonlu) hakkı verir. Opsiyon sözleşmeleri, bir alıcının fiyatlarda bir düşüşü speküle ettiği ve opsiyon satıcısının fiyatlarda bir artış spekülasyonu yaptığı satış opsiyonlarını içerir . İle çağrı seçenekleri, bir satıcının spekülasyon fiyatları düşerken bir alıcı spekülasyon fiyatları yükselecek.
Vadeli işlem sözleşmesi
Vadeli işlem sözleşmesi, belirli bir varlığı önceden belirlenmiş bir fiyat üzerinden ileri bir tarihte almak ve satmak için alıcı ile satıcı arasında yapılan bir anlaşmadır. Nakit piyasadaki hem üreticiler (çiftçiler gibi) hem de alıcılar, vadeli işlem sözleşmeleri satın alarak veya satarak olası fiyat dalgalanmalarına karşı korunma sağlayabilir. Nakit piyasa fiyatındaki değişiklikler, umarım, vadeli işlem fiyatındaki karşılık gelen değişikliklerle dengelenmelidir.
İleri Alacaklara Genel Bakış
Forward talepler arasında swaplar ve forward sözleşmeleri bulunur.
Takas
Swaplar, belirli bir önceden belirlenmiş zaman çerçevesinde, faiz oranları veya emtia fiyatları gibi belirsiz değişkenler tarafından belirlenen nakit akış setlerini takas etmek için iki taraf arasındaki türev sözleşmeleridir. Yaygın takas türleri arasında faiz oranı takasları, döviz takasları, emtia takasları ve kredi temerrüt takasları (CDS) bulunur.
İleriye dönük sözleşmeler
Forward sözleşmesi, belirli bir varlığın alım satımına dahil olan tarafları barındırmak için özelleştirilebilir bir sözleşmedir. Genellikle ileri bir tarihe ve fiyata dayanır. Standartlaştırılmamış bir sözleşme olduğundan, normal vadeli işlem sözleşmelerine göre tercih edilebilir. Vadeli bir sözleşmenin temel faydası, farklı malları, teslimat tarihlerini ve miktarları barındıracak şekilde özelleştirme yeteneğidir.
Riskten Korunma Düzenlemesi Örneği
Joe'nun Oil Exploration Corporation'da (OEC) bazı hisselere sahip olduğunu varsayalım. Son zamanlarda şirket sürekli büyüme ve pazar istikrarı yaşıyor. Yönetim, petrol fiyatının yükseliş eğiliminde kalacağına ve şirketin hisse senetlerinin değerini artırmaya devam edeceğine inanıyor. Ancak Joe biraz şüpheci. Petrol fiyatının düşeceğini düşünüyor. Bu nedenle, OEC hissesine yaptığı yatırımı korumak için kısa vadeli petrol vadeli işlemleri satıyor. Petrol fiyatları düşerse, vadeli işlem yatırımı, OEC'nin hisse senedi fiyatındaki düşüşten kaynaklanan olası kayıpları telafi edebilecek bir kar üretecek.
Riskten Korunma Düzenlemelerinde Çeşitlendirme
Riskten korunma yaparken, bazı yatırımcılar bazen genel riske maruz kalmalarını azaltmak için portföylerini çeşitlendirmek isterler. Genel çeşitlendirme, doğrudan riskten korunma ile çelişir, çünkü genellikle diğer belirli yatırımları dengelemek için belirli yatırımlar yapmaktan ibaret değildir. Bunun yerine, yatırımları farklı pazar sektörlerine veya varlıklarına yayma meselesidir.
İlgili Okuma
Finans'ın riskten korunma düzenlemesine ilişkin açıklamasını okuduğunuz için teşekkür ederiz. Finans, Finansal Modelleme ve Değerleme Analisti (FMVA) ™ FMVA® Sertifikasyonu dahil olmak üzere finans uzmanları için eğitim ve kariyer gelişimi sunar. Amazon, JP Morgan ve Ferrari sertifika programı gibi şirketlerde çalışan 350.600'den fazla öğrenciye katılın. Daha fazla bilgi edinmek ve kariyerinizi geliştirmek için aşağıdaki ilgili ek kaynakları keşfedin:
- Piyasa Riski Primi Piyasa Riski Primi Piyasa riski primi, bir yatırımcının risksiz varlıklar yerine riskli bir piyasa portföyüne sahip olmasından beklediği ek getiridir.
- Alacaklılar Sözleşmesi Alacaklılar Anlaşması Genel olarak bir aracılık belgesi olarak anılan bir Alacaklılar Anlaşması, bir veya daha fazla alacaklı arasında imzalanan, rakip çıkarlarının nasıl çözüleceğini ve karşılıklı borçlularına hizmet için nasıl birlikte çalışılacağını önceden belirleyen bir belgedir.
- Borç Sözleşmeleri Borç Sözleşmeleri Borç sözleşmeleri, borç verenlerin (alacaklılar, borç sahipleri, yatırımcılar) borçlunun (borçlu) eylemlerini sınırlandırmak için borç verme sözleşmelerine koyduğu kısıtlamalardır.
- CFD İşlemleri Rehberi CFD İşlemleri CFD (Fark Sözleşmeleri) ticareti, deneyimli yatırımcılar arasında giderek daha popüler hale gelmektedir, ancak herkes deneyebilir. Çoğu çevrimiçi ticaret platformu, müşterilerine farklı ticaret seçenekleri için sözleşmeler sunar. Potansiyel olarak yüksek riskli bir stratejidir, ancak CFD ticaretinin nasıl çalıştığını anladığınız sürece,